Można inwestować w czasie kryzysu

Data: 10-04-2013 r.

W okresie zawirowań finansowych, giełdowych spadków, wzrostu bezrobocia i kryzysu finansów publicznych wydaje się, że pomnażanie pieniędzy jest niezwykle trudną sztuką. Inwestowanie w kryzysie to świadoma gra na instrumentach finansowych, której celem jest pomnażania pieniędzy.

Niekiedy inwestorowi udaje się osiągnąć wysokie stopy zwrotu sięgające kilkudziesięciu procent. Niestety nie zawsze taka sama operacja może być powtórzona. Przykładem może być okres hossy i wysokiej koniunktury na rynku funduszy inwestycyjnych, który miał swoje apogeum w latach 2004-2006. Inwestorzy, którzy zakupili w tym okresie jednostki uczestnictwa mogli liczyć nawet na 30 procentowe zyski. Jednakże już od roku 2007 inwestowanie w funduszach nie było takie proste i bardzo duża część osób, która ulokowała środki w drugiej połowie 2006 r., musiała pogodzić się ze stratami.

Inwestycje alternatywne

Coraz większą popularnością cieszą się inwestycje w instrumenty, które na pierwszy rzut oka niewiele mają wspólnego pomnażaniem pieniędzy. Nie jest trudno znaleźć sposoby na zainwestowanie pieniędzy np. w surowce, do których zaliczyć można nie tylko ropę naftową, miedź czy kruszce. Pośrednio można np. dokonać zakupu akcji firm zajmujących się wydobyciem kopalin. Można to zrobić na kilka sposób – od bezpośredniego zakupu akcji na giełdzie czy też zakupu jednostek uczestnictwa w funduszach (z reguły są to fundusze zamknięte), które następnie budują portfel inwestycyjny w oparciu np. o akcie firm z sektora gazowego, ropy naftowej czy energetyki.

Alternatywą mogą być inwestycje w trunki: wino, whisky bądź brandy. Inwestowanie z reguły polega na wykupieniu jednostek uczestnictwa w funduszu zamkniętym, który dokona zakupu odpowiednich butelek bądź beczek tzw. trunków inwestycyjnych. Są to specjalne gatunki wina bądź whisky, które po wyprodukowaniu jedynie leżakują nabierając wartości w specjalnych przechowalniach (często produkowane są w jednym kraju, a przechowywane w innym).

Natomiast inwestor, nabywca jednostek uczestnictwa nie dostaje butelki czy skrzynki do domu – najczęściej w ogóle nie widzi samego produktu na oczy. Podpisywana jest umowa np. na okres 3 lub 5 lat, po którym po sprzedaży butelek na specjalnych aukcjach zyski wędrują do inwestora (po potrąceniu prowizji funduszu). Inwestycja taka przypomina więc ekskluzywną lokatę.

Podobnym produktem inwestycyjnym są lokaty bądź fundusze inwestujące w sztukę. Najczęściej fundusz dokonuje zakupu obrazów młodych, dobrze zapowiadających się artystów, promuje ich twórczość, a gdy ich dzieła stają się coraz bardziej pożądane na rynku sztuki, może je sprzedawać powielając zyski. Także w tym przypadku drobny inwestor kupuje nie dzieła sztuki, a certyfikaty uczestnictwa bądź lokaty.

Spółki w fazie wzrostu

Na giełdzie, jak wcześniej wspomniano, można inwestować w różnoraki sposób. Można kupować akcje bezpośrednio – wystarczy posiadać rachunek maklerski, który jest coraz częściej „dodawany” do zwykłego rachunku osobistego w banku. Można też inwestować w spółki pośrednio – poprzez fundusze inwestycyjne, które same dobierają portfel spółek.

Ale można także inwestować za pośrednictwem tzw. funduszy venture capitals lub private equity. Jest to inwestowanie w Polsce jeszcze mało popularne, dość ryzykowne, ale też przynoszące ponadprzeciętne zyski. Inwestowanie w fundusze tego rodzaju to pewien sposób na „wyprzedzenie rynków”, można je porównać do kupowania po okazyjnej cenie.

Fundusze private equity to przedsięwzięcia inwestycyjne, które wyszukują na rynku młode, dobrze zapowiadające się spółki, bardzo często jeszcze we wczesnej fazie rozwoju lub dopiero na etapie pomysłu na biznes. Zasada jest prosta – biznesmen ma pomysł i zapał do pracy, a fundusz środki na realizację projektu. Jeżeli obie strony uznają, że jest duża szansa na powodzenie przedsięwzięcia, wówczas fundusz inwestuje w taką młodą spółkę, może też objąć pakiet kontrolny akcji.

Po jakimś czasie spółka zaczyna przynosić zyski, jej wartość szybko rośnie. Wtedy fundusz może odsprzedać swój pakiet akcji z reguły z bardzo dużym zyskiem. Często właśnie w tym momencie spółka wchodzi na giełdę, ale możliwe są też warianty, że fundusz inwestuje w spółkę już notowaną na parkiecie (w Polsce najczęściej na rynku NewConnect).

Inwestycje tego rodzaju przynoszą stopy zwrotu na poziomie nawet 30 proc., co przy giełdowej średniej ok. 5-10 proc. wydaje się perspektywą bardzo nęcącą. Trzeba jednak zastrzec, że bardzo często inwestowanie w ten sposób niesie także ponadprzeciętne ryzyko.

Jarosław Pawlak, Merbanco Doradcy Finansowi


Zobacz także:

Zaloguj się, aby dodać komentarz

Nie masz konta? Zarejestruj się »

Zobacz także

Haczyki na lokatach bankowych

pobierz

Oszczędzanie na rachunkach

pobierz

Wiesz jak pomnażać kapitał na FOREX

pobierz

Tajemnice sukcesu najbogatszych inwestorów

pobierz

Polecane artykuły

Polecamy kancelarię:

  • THE N.E.W.S. LAW CENTER Kancelaria Adwokatów i Radców Prawnych

    ul. Kazachska 1/89, 02-999 Warszawa

    Wyświetl wizytówkę
  • adwokat Wojciech Rudzki - kancelaria adwokacka

    Józefa Piłsudskiego 40/4 Kraków 31 - 111

    Wyświetl wizytówkę
  • Kancelaria Radcy Prawnego Robert Dudkowiak

    ul. Jana Pawła II 11 lok. 5, 62-300 Września

    Wyświetl wizytówkę
  • Kancelaria Adwokacka Adwokata Piotra Sęka

    ul. Narutowicza 44 lok. 20, 90-135 Łódź

    Wyświetl wizytówkę
  • Kancelaria Radców Prawnych ARVE M.Kusztan & R.Ponichtera Sp. K.

    ul. Czysta 4, 50-013 Wrocław

    Wyświetl wizytówkę
  • Kancelaria Radcy Prawnego Marek Foryś

    ul. Słupecka 9/1, Gdynia

    Wyświetl wizytówkę
  • Kancelaria MERITUM

    ulica Westerplatte 13/5, 31-033 Kraków

    Wyświetl wizytówkę
  • Kancelaria Radcy Prawnego Radosław Tymiński

    Łukowska 9 Lok. 126, 04-133 Warszawa

    Wyświetl wizytówkę
  • Kancelaria Prawa Pracy - Anna Telec

    ul. Stanisława Dygata 3 lok. 46, 01-748 Warszawa

    Wyświetl wizytówkę
  • Kancelaria Prawna Skarbiec

    ul. Maciejki 13, 02-181 Warszawa

    Wyświetl wizytówkę
  • Kancelaria Prawna GHMW - Hulist, Prawdzic Łaszcz - Radcowie Prawni spółka partnerska

    ul. T. Lenartowicza 5/3, 31-138 Kraków

    Wyświetl wizytówkę
  • Kancelaria Prawna Iurisco Edyta Przybyłek

    ul. Zgrzebnioka 28, 40-520 Katowice

    Wyświetl wizytówkę
Array ( [docId] => 24913 )
Array ( [docId] => 24913 )

Array ( [docId] => 24913 )